Ngày 4: Phân tích cổ phiếu – TA + FA cơ bản
Học cách đọc biểu đồ kỹ thuật và đánh giá nền tảng cơ bản với CANSLIM & 4M.
Mục tiêu hôm nay
Đọc biểu đồ giá cơ bản: nến, đường MA, khối lượng
Hiểu chỉ báo RS (Sức mạnh giá) – thước đo quan trọng nhất
Đọc nhanh Điểm CANSLIM và Điểm 4M để đánh giá "sức khỏe" doanh nghiệp
Hôm nay bạn sẽ lấy 3 cổ phiếu đã chọn ở Ngày 3 và thực hành phân tích trực tiếp.
Phần A: Phân tích kỹ thuật (TA)
1. Đọc biểu đồ giá cơ bản
Biểu đồ giá là "nhật ký" ghi lại hành vi mua bán của tất cả nhà đầu tư. Mỗi cây nến trên biểu đồ cho bạn biết 4 thông tin: giá mở cửa, giá đóng cửa, giá cao nhất và giá thấp nhất trong phiên.
Cách mở biểu đồ:
Từ ô tìm kiếm trên KFSP, gõ mã cổ phiếu (ví dụ: VNM, FPT, MWG)
Chọn mã → Vào trang Phân tích kỹ thuật (TA)
Biểu đồ giá hiển thị. Mặc định có thể chưa có các chỉ báo, bạn hãy làm theo hướng dẫn dưới đây để cài đặt.
Cài đặt các chỉ báo cơ bản
Để phân tích hiệu quả, bạn cần thêm các "công cụ hỗ trợ" vào biểu đồ:
Mở danh sách chỉ báo:
Trên thanh công cụ phía trên biểu đồ, tìm nút Các chỉ báo (hoặc biểu tượng
fx).Gõ vào ô tìm kiếm tên chỉ báo bạn cần.
Cài đặt Khối lượng (Volume):
Tìm từ khóa
Khối lượng(hoặcVolume) → Chọn Khối lượng.Để dễ nhìn hơn: Di chuột vào tên chỉ báo (góc trái trên biểu đồ) → Chọn biểu tượng bánh răng Cài đặt.
Chuyển sang tab Định dạng → Tích chọn ô Volume MA (đường trung bình khối lượng). Nhấn OK.
Cài đặt Đường trung bình động (MA):
Tìm từ khóa
MAhoặcMoving Average→ Chọn Moving Average (Đường trung bình trượt).Nhấn chọn 4 lần liên tiếp để thêm 4 đường MA vào biểu đồ.
Cài đặt từng đường (bằng cách nhấn vào bánh răng cài đặt của mỗi đường):
Đường 1 (MA10): Tab Đầu vào → Chiều dài = 10. Tab Định dạng → Chọn màu (ví dụ: Đỏ).
Đường 2 (MA20): Tab Đầu vào → Chiều dài = 20. Tab Định dạng → Chọn màu (ví dụ: Xanh lá).
Đường 3 (MA50): Tab Đầu vào → Chiều dài = 50. Tab Định dạng → Chọn màu (ví dụ: Xanh dương).
Đường 4 (MA200): Tab Đầu vào → Chiều dài = 200. Tab Định dạng → Chọn màu (ví dụ: Đen/Tím).
Sau khi cài đặt xong, biểu đồ của bạn đã sẵn sàng với đầy đủ "vũ khí".
3 thứ cần quan sát trên biểu đồ:
Xu hướng giá
Đỉnh sau cao hơn đỉnh trước = tăng; ngược lại = giảm
Giúp xác định cổ phiếu đang mạnh hay yếu
Đường MA
MA10 (ngắn hạn), MA50 (trung hạn). Giá trên MA = tích cực
Hỗ trợ xác nhận xu hướng
Khối lượng
Cột xanh = mua nhiều; cột đỏ = bán nhiều
Phản ánh dòng tiền thực tế
Nếu bạn thấy giá tăng kèm khối lượng tăng → Dòng tiền đang ủng hộ. Ngược lại, giá tăng nhưng khối lượng giảm → Nên cẩn trọng.
Tham khảo thêm: Hướng dẫn trang phân tích kỹ thuật · Các loại biểu đồ
2. Chỉ báo RS – Sức mạnh giá
RS (Relative Strength) so sánh hiệu suất giá của một cổ phiếu với VN-Index, xếp hạng trên thang 1–99.
RS > 80: Cổ phiếu mạnh hơn 80% thị trường → Rất tích cực
RS 50–80: Trung bình khá
RS < 50: Yếu hơn đa số thị trường
KFSP cung cấp 3 loại RS để phù hợp với nhiều phong cách đầu tư:
RSs
Sức mạnh ngắn hạn
Giao dịch swing (vài ngày)
RSm
Sức mạnh trung hạn
Đầu tư vài tuần–vài tháng
RSl
Sức mạnh dài hạn
Đầu tư trend dài
William O'Neil luôn nhấn mạnh: "Sức mạnh tạo ra sức mạnh." Những cổ phiếu có RS cao thường tiếp tục tăng mạnh hơn thị trường.
Cách xem RS trên KFSP:
Trên Web/App: RS hiển thị trực tiếp trên Bộ lọc và trang thông tin cổ phiếu.
Trên biểu đồ TA:
Vào mục Các chỉ báo.
Gõ
RSvào ô tìm kiếm.Chọn RS Color hoặc Chỉ số sức mạnh tương đối (cả hai đều được).
Chỉ báo RS sẽ hiện ra ở dưới cùng biểu đồ để bạn so sánh với giá.
Phần B: Phân tích cơ bản (FA)
3. Điểm CANSLIM – Đánh giá đà tăng trưởng
CANSLIM là hệ thống chấm điểm nguồn cảm hứng từ phương pháp của William O'Neil, quy về thang 0–100 trên KFSP. Điểm số tổng hợp 7 yếu tố:
C
Current EPS
Tăng trưởng EPS quý hiện tại
A
Annual EPS
Tăng trưởng EPS năm
N
New
Sản phẩm/đột phá mới
S
Supply & Demand
Cung–cầu, khối lượng giao dịch
L
Leader/Laggard
Vị thế dẫn dắt, RS
I
Institutional Sponsorship
Sở hữu của tổ chức
M
Market Direction
Xu hướng thị trường chung
Cách đọc nhanh:
Điểm > 80: Doanh nghiệp đang có đà tăng trưởng rất mạnh
Điểm 50–80: Khá tốt, đáng theo dõi
Điểm < 50: Nền tảng yếu hoặc đang suy giảm
Cách xem trên Web:
Chọn Phân tích cơ bản → Vào trang Tài chính doanh nghiệp
Chọn tab 4M & CANSLIM
Đọc điểm CANSLIM tổng và điểm từng yếu tố
Cách xem trên App:
Gõ mã cổ phiếu ở thanh tìm kiếm
Chọn tab 4M & CANSLIM
Đọc điểm CANSLIM tổng và điểm từng yếu tố
Tham khảo thêm: Hướng dẫn 4M & CANSLIM · Bài viết: Điểm số CANSLIM
4. Điểm 4M – Đánh giá sự bền vững
Nếu CANSLIM đánh giá "đà tăng trưởng", thì 4M đánh giá "chất lượng và sự bền vững" của doanh nghiệp. 4M tập trung vào:
Tăng trưởng doanh thu
EPS (Lãi trên mỗi cổ phiếu)
Nợ dài hạn
ROE (Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu) và ROA
Hai thang đo CANSLIM và 4M bổ trợ cho nhau, không thay thế nhau. Một cổ phiếu lý tưởng sẽ có cả hai điểm số cao – vừa tăng trưởng bùng nổ, vừa có nền tảng kinh doanh vững chắc.
Tham khảo thêm: Cẩm nang Đầu tư Giá trị 4M
5. Trang Tài chính doanh nghiệp – Tổng quan nhanh
Ngoài CANSLIM và 4M, trang Tài chính doanh nghiệp cung cấp nhiều thông tin hữu ích:
Thông tin tài chính: Doanh thu, lợi nhuận, EPS qua các quý/năm
Hồ sơ công ty: Ngành nghề, mô tả hoạt động
Cổ đông: Cơ cấu sở hữu, nhà đầu tư tổ chức
Sự kiện: Cổ tức, ĐHCĐ, tin quan trọng
Bạn không cần đọc hết tất cả. Ở giai đoạn này, hãy tập trung vào CANSLIM, 4M và EPS là đủ.
Tham khảo thêm: Hướng dẫn Tài chính doanh nghiệp
Bài tập thực hành
Lấy 3 cổ phiếu đã chọn ở Ngày 3, với mỗi cổ phiếu:
Mở biểu đồ TA → Quan sát: Xu hướng tăng hay giảm? Giá đang trên hay dưới MA50?
Kiểm tra RS → Ghi lại RSm. Có trên 80 không?
Xem Điểm CANSLIM và 4M → Ghi lại điểm. Có trên 50 không?
So sánh 3 cổ phiếu → Cổ phiếu nào có RS cao nhất? CANSLIM cao nhất?
Kết quả gợi ý: Cổ phiếu nào có RS cao + CANSLIM/4M cao + xu hướng tăng trên biểu đồ → Đó là cổ phiếu đáng theo dõi nhất.
Lưu ý
TA và FA không đối lập mà bổ sung cho nhau. TA cho bạn biết "khi nào" (timing), FA cho bạn biết "cái gì" (quality). Kết hợp cả hai là nền tảng của phương pháp IBD.
Phân tích cổ phiếu là kỹ năng cần thời gian. Đừng áp lực phải thành thạo ngay – mỗi lần thực hành, bạn sẽ quen dần.
Tài liệu tham khảo
Ngày tiếp theo: Ngày 5: Watchlist & Tín hiệu Mua/Bán – Bạn sẽ tạo Watchlist cá nhân và thiết lập tín hiệu tự động.
Tiến độ: 🟩🟩🟩🟩⬜⬜⬜ 57%
Last updated